Il giovane imperatore austriaco Francesco Giuseppe (Franchot Tone) è promesso sposo a Louise (Nana Bryant), primogenita del granduca di Baviera, Massimiliano (Walter Connolly). Quando Francesco Giuseppe conosce la sorella minore di Louise, Elisabeth (Grace Moore), detta Sissi, si innamora di lei e cerca di conquistarla, fingendosi un cittadino qualunque. Ma Sissi è già innamorata di un altro. Uno dei film meno riusciti di von Sternberg, un melodramma regale anonimo e svogliato, confezionato professionalmente ma apatico. Le situazioni da commedia e gli intrighi sentimentali sui generis, teoricamente, presterebbero il fianco per un sguardo disincantato, ironico e pungente verso un mondo aristocratico goffo e antistorico, incancrenito nella fedeltà a vetusti protocolli, ma il regista appare a corto di idee e si limita all'illustrazione scialba e impersonale, senza particolari guizzi o motivi d'interesse. Il soggetto è ispirato all'operetta Sissi di Hubert Marischka e di Ernst Marischka e alla commedia Sissi di Ernst Decsey e Gustav Hohn. Ampolloso e superficiale, noioso e dimenticabile, un'opera innocua (con personaggi dallo spessore psicologico e sentimentale ridotto ai minimi termini) nonché uno dei pochi flop al botteghino del grande cineasta di origini austriache.